קרנות חוץ — אג״ח

ההבדל המהותי מאג״ח ישראלי הוא בחשיפה למטבעות זרים ובסביבת הריבית הזרה.

תשואת קרן אג״ח חוץ במונחי שקל היא תוצאה של שני מקורות: הריבית הנומינלית של אג״חי הבסיס במטבע המקור, ותנועות שערי החליפין מול השקל. בתקופות של התחזקות שקל, חלק מהתשואה מתקזז.

ההבחנה הפנימית בקטגוריה היא בעיקר בסוגי האג״ח (ממשלתי, קונצרני, High Yield) ובחלוקה הגיאוגרפית.

דמי הניהול בקטגוריה ברמה הסטנדרטית של מחקות אג״ח זרות.

הקטגוריה מתאימה למשקיע שרוצה פיזור אג״חי גלובלי במכשיר אחד, או שמחפש חשיפה לסביבת ריבית זרה (לדוגמה, ריבית דולרית בשנת ריבית גבוהה).