קסם אקט! אגח חו״ל דולר HY

קרן אקטיבית פתוחה המשקיעה בעיקר באגרות חוב חו"ל בדולר ארה"ב בדירוג High Yield. לפי מדיניות ההשקעות, לפחות 75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ייחשפו לאג"ח חו"ל דולר HY – כלומר אגרות חוב הנסחרות בחו"ל, נקובות בדולר, בדירוג נמוך מ-BBB- או ללא דירוג, בכפוף לחריגים שנקבעו במדיניות. עד 25% מהנכסים יכולים להיות מושקעים בנכסים אחרים שאינם אג"ח חו"ל דולר HY, למעט מט"ח, מזומנים, פיקדונות ונכסים נוספים המותרים לפי דין. לקרן אין חשיפה למניות, וחשיפת המט"ח שלה יכולה להגיע עד 120% מהשווי הנקי של נכסיה. הקרן מוגדרת כקרן בלתי מוגבלת בני"ע חוץ ומסווגת בתחום אג"ח בחו"ל, אג"ח חשופת דולר. נכס הייחוס המרכזי של הקרן הוא מדד IBOXX USD LIQUID HIGH YIELD - GTR, מדד אג"ח זר בחישוב ברוטו ממס, בעריכת IHS Markit ובטיקר IBOXHY. בנוסף, הקרן מתייחסת גם לדולר ארה"ב כנכס ייחוס מטבעי. ניהול ההשקעות נעשה באופן אקטיבי, ולכן הקרן אינה מוגדרת כקרן מחקה, גם אם היא עושה שימוש במדד ייחוס לצורך השוואה ומדידה.