אש SB מש תא Large Cap

קרן מחקה פתוחה של אלטשולר שחם, שמטרתה להשיג תוצאות הנגזרות משיעור השינוי בנכס מעקב משולב בשוק המניות המקומי. נכס המעקב של הקרן מורכב משלושה רכיבים: 44% מדד AlphaBeta SmartBeta Large Cap Top 5, בשילוב 66% מדד TA-35, ובקיזוז של 10%- מדד AlphaBeta SmartBeta Large Cap Bottom 5. לפי הדיווח, איזון הקרן מתבצע על בסיס חודשי, והקרן מסווגת תחת מניות בארץ, קרן משולבת. פרופיל החשיפה של הקרן הוא 4A, כלומר חשיפה מרבית למניות עד 120% מהשווי הנקי של נכסי הקרן וחשיפה למט"ח עד 10% בערך מוחלט. מנהל הקרן רשאי להשיג את החשיפה למדד באמצעות השקעה ישירה בנכסים המרכיבים את המדד, וכן באמצעות נגזרים ומכשירי השקעה נוספים, בכפוף להוראות הדין והוראות ניהול השקעות בקרן מחקה. בדיווח מצוין גם כי עשוי להתקיים קושי מובנה ביישום מלא של התאמה שוטפת למדד, בעיקר בשל נזילות נמוכה יחסית של חלק מהנכסים, ולכן ייתכנו תקופות קצרות סביב מועדי עדכון המדד שבהן ההחזקה לא תהיה במתאם מלא לנכס המעקב.