אש S&P 500 מנוטרלת מט״ח

קרן נאמנות פתוחה של אלטשולר שחם, המסווגת כקרן מניות בחו"ל עם חשיפה גיאוגרפית מוגנת מט"ח. הקרן מתמקדת בשוק המניות האמריקאי ושואפת להיחשף למדד הייחוס S&P 500 - NTR, מדד השקעה נטו ממס של 500 מניות גדולות בארה"ב, בעריכת S&P Dow Jones Indices LLC ובטיקר SPTR500N. לפי מדיניות ההשקעות, שיעור החשיפה למניות הכלולות במדד S&P 500, כולן או חלקן, לא יפחת מ-75%. החשיפה לנכסים שאינם מניות הכלולות במדד, למעט מט"ח, מזומנים, פיקדונות ונכסים מותרים נוספים, לא תעלה על 25%. הקרן מנטרלת מט"ח, כך ששיעור החשיפה למטבע חוץ לא יעלה בערכו המוחלט על 10%. פרופיל החשיפה של הקרן הוא 4A, כלומר חשיפה מנייתית שיכולה לנוע בין 75% ועד 120% מהשווי הנקי, לצד חשיפת מט"ח נמוכה יחסית. יתרת הנכסים נקבעת לפי שיקול דעת מנהל הקרן, וניתן לעשות שימוש גם בניירות ערך זרים, קרנות מחקות פתוחות ונגזרים לצורך יישום המדיניות.