פסטרנק שהם 25/75

קרן נאמנות פתוחה רגילה בניהול Ayalon Mutual Funds Ltd, כאשר ניהול תיק ההשקעות מבוצע בידי Pasternak Shoham Investment Management Ltd. הקרן מיועדת למשקיעים המחפשים שילוב בין חשיפה מהותית לאג"ח הנסחרות בישראל לבין רכיב מנייתי מוגבל. לפי מדיניות ההשקעות שפורסמה, שיעור החשיפה לאג"ח הנסחרות בארץ לא יפחת מ-75%, בעוד שהחשיפה למניות לא תעלה בערכה המוחלט על 25%. בנוסף, החשיפה למטבע חוץ מוגבלת לעד 30%, והחשיפה הכוללת לנכסים שאינם אג"ח הנסחרות בארץ מוגבלת לעד 25%. הקרן מסווגת בפרופיל חשיפה 2B, כלומר עד 30% מניות ועד 30% מט"ח. נכס הייחוס של הקרן הוא משולב: 75% למדד אג"ח מקומי כללי ו-25% למדד מניות מקומי כללי, שניהם בחישוב GTR. במסמכי הדיווח צוין כי הקרן אינה קרן מחקה, אינה ממונפת ואינה בעלת חשיפה הפוכה. הקרן מוגדרת כקרן פטורה לצורכי מס, ואינה מתחייבת לחלק תשלומים. מדובר במוצר השקעה כללי בשוק הישראלי, עם דגש מרכזי על שוק האג"ח המקומי ולצדו רכיב מנייתי משלים.