Gse Spot מחקר

קרן נאמנות פתוחה המתמקדת בעיקר באיגרות חוב קונצרניות הנסחרות בישראל, תוך הסתמכות על עבודת מחקר אנליטית לצורך בחירת ההשקעות. לפי מדיניות הקרן, לפחות 75% מהחשיפה יופנו לאג"ח קונצרניות ישראליות שההחזקה בהן מבוססת על עבודת מחקר של GSE יועצי השקעות, גוף מחקר מקובל או מסמך פנימי של מנהל ההשקעות החיצוני. עד 25% מהנכסים יכולים להיות מושקעים בנכסים אחרים, בכפוף למגבלות המדיניות. הקרן אינה יוצרת חשיפה למניות, ואינה משקיעה באג"ח שאינן בדירוג השקעה; גם אג"ח של חברות נטולות זיקה לישראל מותרות רק בתנאי דירוג גבוה במיוחד. חשיפת המט"ח מוגבלת לעד 10% בערך מוחלט, וגם החשיפה הכוללת לניירות ערך זרים, קרנות חוץ, קרנות מחקות פתוחות עם מדד זר או סחורה, ומכשירים נגזרים בחו"ל מוגבלת ל-10% מהשווי הנקי. נכס הייחוס של הקרן הוא שילוב משוקלל של שני מדדי אג"ח קונצרניות מקומיים של הבורסה בתל אביב: 50% מדד תל בונד צמודות ו-50% מדד תל בונד שקלי, שניהם מחושבים כמדדי השקעה ברוטו ממס (GTR). פרופיל החשיפה של הקרן הוא 0A, כלומר ללא חשיפה למניות ועד 10% חשיפה למט"ח.