מגדל מדד מדינה

מגדל (1A) מדד מדינה היא קרן נאמנות פתוחה רגילה, מסווגת בתחום אג"ח בארץ – מדינה, עם פרופיל חשיפה 1A. הקרן מתמקדת בעיקר באגרות חוב ממשלתיות ישראליות צמודות למדד המחירים לצרכן, ושואפת להעניק חשיפה לשוק האג"ח הממשלתי הצמוד המקומי. נכס הייחוס של הקרן הוא מדד תל גוב-צמודות, שמפורסם על ידי הבורסה לניירות ערך בתל אביב, ומחושב כמדד השקעה ברוטו ממס (GTR), בטיקר TALNCGV. לפי מדיניות ההשקעות, החשיפה לאגרות חוב ממשלתיות צמודות למדד לא תפחת מ-75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. החשיפה לנכסים אחרים, למעט מזומנים, פיקדונות ונכסים המותרים לקרן כספית ללא קונצרני, מוגבלת לעד 25% מהנכסים. בנוסף, החשיפה למניות מוגבלת לעד 10%, והחשיפה למטבע חוץ מוגבלת לעד 10%. הקרן יכולה להחזיק גם ניירות ערך זרים ונגזרים בהיקף מוגבל, בכפוף למגבלות הדין ולמדיניות הקרן. כמו כן, החשיפה לאג"ח שאינן בדירוג השקעה ולחברות נטולות זיקה לישראל מוגבלת, והקרן אינה נוטלת חשיפה לסיכון אשראי של בנקים וברוקרים מחוץ לקבוצת סיכון האשראי הראשונה.