הראל כספית מגמת ריבית

הקרן היא קרן כספית שקלית פתוחה, המנוהלת באופן אקטיבי ואינה קרן מחקה. מטרתה להשקיע רק בנכסים המותרים לקרן כספית לפי הדין, כולם נקובים בש"ח, תוך שמירה על משך חיים ממוצע של כלל הנכסים שאינו עולה על 90 ימים. מדיניות ההשקעה מבוססת על בחינה שוטפת של מגמת הריבית במשק הישראלי והתאמת התמהיל בין שני אפיקי ריבית: אפיק שקלי בריבית קבועה ואפיק שקלי בריבית משתנה, הכולל גם מזומנים ופקדונות בש"ח. כאשר מנהל הקרן מעריך כי צפויה עליית ריבית, הקרן תגדיל חשיפה לאפיק בריבית משתנה; כאשר צפויה ירידת ריבית, תוגדל החשיפה לאפיק בריבית קבועה; ובתרחיש של יציבות ריבית תישמר חשיפה מאוזנת בין האפיקים. נכס הייחוס של הקרן הוא פיקדון שקלי שבועי בנקאי הנושא ריבית משתנה של פריים מינוס 1.7%. הקרן מסווגת כקרן כספית שקלית עם קונצרני, ללא חשיפה למניות וללא חשיפה למט"ח. בנוסף, לא תהיה בה חשיפה לאג"ח שאינן בדירוג השקעה, לאג"ח של חברות נטולות זיקה לישראל, ולא יבוצעו בה עסקאות מכירה בחסר או שימוש באופציות וחוזים עתידיים.