אש אגד ישראלי עד 15% מנ

קרן זו היא אגד קרנות ישראלי פתוח, שמטרתו לבנות חשיפה מגוונת בעיקר באמצעות השקעה ביחידות של קרנות פתוחות ישראליות, ולא באמצעות בחירה ישירה של ניירות ערך בודדים. לפי מדיניות ההשקעות, לפחות 75% מנכסי הקרן יושקעו ביחידות של קרנות פתוחות שאינן אגד קרנות, והיתרה יכולה להיות מוחזקת גם בפיקדונות לזמן קצוב ובמזומנים. הקרן שומרת על אופי דפנסיבי יחסית: החשיפה לאג"ח, פיקדונות ומזומנים לא תפחת מ-85%, בעוד שהחשיפה למניות מוגבלת לעד 15% מערך הנכסים. בנוסף, החשיפה למט"ח מוגבלת לעד 30%, והחשיפה לנכסים שאינם יחידות של קרנות ישראליות לא תעלה על 25%. נכס הייחוס של הקרן הוא משולב: 85% למדד All-Bond כללי, 7.5% למדד FTSE Developed Index Net TR USD ו-7.5% למדד ת"א 125. בכך הקרן משלבת בסיס אג"חי מקומי רחב עם רכיב מנייתי מצומצם בישראל ובשווקים מפותחים בחו"ל. מנהל הקרן רשאי גם להשתמש באופציות, חוזים עתידיים או חוזי אקדמה לצורכי הגנה מפני שינויים בשערי מטבע. פרופיל החשיפה של הקרן הוא 2B, כלומר עד 30% חשיפה למניות ועד 30% חשיפה למט"ח, אך בשם הקרן ובמדיניותה נקבעה בפועל תקרת מניות של 15%.