קסם אקט מניות ארה״ב

קסם אקטיב (4D) מניות ארה"ב היא קרן נאמנות פתוחה רגילה המתמקדת בעיקר במניות הנסחרות בארה"ב. מדיניות ההשקעות קובעת כי החשיפה למניות אמריקאיות לא תפחת מ-75%, בעוד שהחשיפה הכוללת לנכסים שאינם מניות הנסחרות בארה"ב, למעט מט"ח, מזומנים, פיקדונות ונכסים מסוימים המותרים לפי דין, לא תעלה על 25%. הקרן מסווגת כקרן מניות בחו"ל, בקטגוריית מניות גיאוגרפי, עם מיקוד בארה"ב וחשיפת מט"ח. פרופיל החשיפה שלה הוא 4D, כלומר חשיפה מרבית של עד 120% למניות ועד 120% למטבע חוץ בערך מוחלט. נכס הייחוס המרכזי של הקרן הוא מדד S&P 500 - NTR, מדד מניות אמריקאי המחושב על בסיס תשואה נטו לאחר מס, בעריכת S&P Dow Jones Indices LLC ובטיקר SPTR500N. בנוסף, הקרן מתייחסת גם לדולר ארה"ב כמטבע ייחוס. הקרן אינה מוגדרת כקרן מחקה, ולכן מנהל הקרן מפעיל שיקול דעת אקטיבי בבניית התיק, תוך שימוש במדד הייחוס כנקודת ייחוס מרכזית לחשיפה לשוק המניות האמריקאי.