מגדל (B4) מניות יתר

מגדל (4B) מניות יתר היא קרן נאמנות פתוחה רגילה המתמקדת במניות ישראליות מקבוצת מניות היתר, כלומר מניות Small Cap בשוק המקומי. נכס הייחוס של הקרן הוא "יתר מניות" במשקל 100%, ומסווג כאפיק מניות מקומי בחישוב מדד השקעה ברוטו ממס (GTR). לפי מדיניות ההשקעות, החשיפה לניירות ערך הנכללים במדד יתר מניות של הבורסה לניירות ערך בתל אביב לא תפחת מ-75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. החשיפה למניות בכלל תנוע בטווח של 75% עד 120% מהשווי הנקי, כך שלקרן עשויה להיות חשיפה מנייתית גבוהה. החשיפה לנכסים שאינם מניות מדד יתר מניות, למעט מזומנים, פיקדונות ונכסים מותרים נוספים, מוגבלת לעד 25% מהשווי הנקי. הקרן רשאית להחזיק גם ניירות ערך חוץ ונכסים זרים, והחשיפה למטבע חוץ יכולה להגיע עד 30% מהשווי הנקי. בנוסף, קיימת מגבלה על חשיפה לאג"ח שאינן בדירוג השקעה ולאג"ח של חברות נטולות זיקה לישראל. הקרן אינה קרן מחקה, אלא קרן מנוהלת באופן אקטיבי בתוך מסגרת מדיניות המתמקדת בשוק מניות היתר בישראל.